Séché Environnement Lève 300 M€ avec des Obligations Hybrides Vertes pour Renforcer sa Position sur le Marché Durable
Séché Environnement, acteur majeur de la gestion des déchets et des services environnementaux, a annoncé le 2 octobre 2025 le succès de sa première émission de Titres Subordonnés de Dernier Rang à Durée Indéterminée, d'un montant de 300 millions d'euros. Cette opération, associée à un coupon de 5,875%, s'inscrit dans le cadre de son Green Financing Framework, visant à financer des projets alignés avec les objectifs de durabilité.
Cette émission hybride a suscité un fort intérêt, avec un carnet d'ordres dépassant les 3 milliards d'euros, attirant plus de 200 investisseurs de premier plan, tant français qu'internationaux. Ce succès témoigne de l'attractivité du positionnement de Séché Environnement sur les marchés liés au développement durable et à la transition écologique. Les investisseurs ont salué la résilience des activités du groupe, ainsi que la solidité de sa structure financière, qui lui permet de saisir des opportunités de croissance tout en maintenant une discipline financière stricte.
Le cadre de durabilité de Séché Environnement a reçu un avis externe favorable de la part de Sustainalytics, confirmant la crédibilité et l'efficacité de son approche. Le produit net de cette émission sera utilisé pour financer ou refinancer des projets éligibles, conformément à son Green Financing Framework.
Les obligations hybrides seront considérées comme des fonds propres dans les comptes consolidés de la société et sont notées B et B+ par les agences de notation Standard & Poor’s et Fitch Ratings respectivement. Ces titres seront cotés sur le marché Global Exchange Market (GEM)
Selon Baptiste Janiaud, Directeur Administratif et Financier de Séché Environnement, cette initiative vise à établir des partenariats stratégiques à long terme avec des investisseurs hybrides, alignés sur les objectifs de création de valeur du groupe. Il a également souligné l'importance de maintenir un levier financier en dessous de 3x pour garantir une croissance soutenue.
Avec près de 40 ans d'expérience dans la transition écologique, Séché Environnement continue de jouer un rôle clé dans la gestion des déchets complexes et dangereux, contribuant ainsi à la protection de l'environnement. En 2024, le groupe a réalisé un chiffre d'affaires de 1 110,4 millions d'euros, dont environ 32% à l'international. Séché Environnement est coté sur l’Eurolist d’Euronext depuis 1997 et fait partie des indices CAC Mid&Small, EnterNext Tech 40 et EnterNext PEA-PME 150.