Carmila : Rachat réussi de 313 millions d'euros d'obligations pour optimiser sa structure de bilan
Carmila, l'un des leaders européens dans le secteur des centres commerciaux, a annoncé le succès de son offre de rachat d'obligations, réalisée le 10 octobre 2025. Ce rachat porte sur un montant total de 313,1 millions d'euros d'obligations existantes, permettant à la société de gérer proactivement sa dette et d'améliorer son profil d'échéance.
Les obligations concernées incluent :
- Obligations 2027 : 300 millions d'euros, taux de 1,625 %, échéance le 30 mai 2027 (ISIN FR0014000T33)
- Obligations Mars 2028 : 350 millions d'euros, taux de 2,125 %, échéance le 7 mars 2028 (ISIN FR0013321536)
- Obligations Octobre 2028 : 500 millions d'euros, taux de 5,500 %, échéance le 9 octobre 2028 (ISIN FR001400L1E0)
- Obligations 2029 : 325 millions d'euros, taux de 1,625 %, échéance le 1er avril 2029 (ISIN FR0014002QG3)
Sur les obligations rachetées, Carmila a accepté :
- 57,6 millions d'euros d'Obligations 2027
- 60 millions d'euros d'Obligations Mars 2028
- 195,5 millions d'euros d'Obligations Octobre 2028
Aucune Obligation 2029 n'a été acceptée pour rachat. La totalité des obligations rachetées sera annulée, avec une Date de Règlement prévue le 14 octobre 2025.
Ce rachat fait suite à l'émission récente d'un green bond de 300 millions d'euros, avec un coupon attractif de 3,75 % et une échéance de plus de 7 ans, réalisée le 2 octobre 2025. Cette initiative stratégique s'inscrit dans la volonté de Carmila d'optimiser sa structure de bilan tout en consolidant sa position sur le marché immobilier commercial.
Pour les investisseurs, cette opération est un signe positif de la gestion proactive de la dette par Carmila, qui se positionne ainsi pour une croissance durable. Le calendrier financier de la société prévoit également la publication de ses résultats financiers du troisième trimestre 2025 le 23 octobre 2025, offrant aux investisseurs une occasion d'évaluer la performance continue de l'entreprise.
En tant que troisième société cotée de centres commerciaux en Europe, Carmila, créée par Carrefour et de grands investisseurs institutionnels, gère un portefeuille de 251 centres commerciaux valorisés à 6,7 milliards d'euros au 31 décembre 2024. La société est cotée sur Euronext-Paris sous le symbole CARM et fait partie du SBF 120 depuis juin 2022.