Tarkett : Offre Publique de Retrait à 16 Euros par Action, vers un Retrait Obligatoire
Tarkett Participation, initiateur de l'offre, a récemment annoncé le dépôt d'un projet d'Offre Publique de Retrait (OPR) suivie d'un retrait obligatoire concernant les actions de la société Tarkett. Cette offre, qui sera ouverte pour une durée de 10 jours de négociation, propose un prix de 16 euros par action, en numéraire. L'offre ne sera effective qu'après approbation par l'Autorité des Marchés Financiers (AMF), conformément à la réglementation en vigueur.
À la date de ce communiqué, Tarkett Participation détient déjà 90,32% du capital et 94,66% des droits de vote de Tarkett. L'Offre vise à acquérir la totalité des actions restantes, soit un maximum de 6.292.485 actions, représentant 9,60% du capital social de Tarkett. Les actions non apportées à l'offre seront transférées à Tarkett Participation au même prix, soit 16 euros par action, net de frais.
Cette initiative s'inscrit dans une volonté de simplification organisationnelle et d'efficacité. Le groupe Tarkett, reconnu comme un leader mondial dans le domaine des revêtements de sol, a réalisé un chiffre d'affaires consolidé de 3.331,9 millions d'euros pour l'exercice clos le 31 décembre 2024. Le retrait de la cote permettra à Tarkett de poursuivre sa stratégie sans les contraintes réglementaires liées à la cotation.
Le prix proposé de 16 euros par action représente une prime significative par rapport aux cours de clôture précédents, avec une augmentation de 32,3% par rapport au cours moyen pondéré sur 20 jours et de 37,5% sur 60 jours. L'initiative est également soutenue par une évaluation indépendante, renforçant la légitimité de l'offre.
Les actionnaires minoritaires, représentant actuellement 9,65% du capital, auront ainsi l'opportunité de liquider leurs actions à un prix attractif, alors que la liquidité des titres sur le marché est limitée. À cet égard, l'Initiateur estime que la cotation n'est plus justifiée compte tenu de la structure actuelle de l'actionnariat et du faible volume d'échanges.
Le calendrier de l'offre prévoit un dépôt du projet de note en réponse de la société le 18 mars 2025, suivi de la décision de conformité de l'AMF le 8 avril 2025. L'ouverture de l'OPR est attendue pour le 10 avril 2025, avec une clôture prévue le 25 avril 2025. Ce processus culminera avec le retrait obligatoire des actions, entraînant la radiation des titres de Tarkett du marché Euronext Paris.
Pour plus d'informations, les investisseurs peuvent consulter le projet de note d'information disponible sur les sites de Tarkett et de l'AMF.
Analyse de l'actualité :
Tarkett a récemment annoncé une Offre Publique de Retrait (OPR) à 16 euros par action, ce qui représente une prime significative par rapport aux cours de clôture précédents. Cette initiative, visant à acquérir la totalité des actions restantes, est motivée par une volonté de simplification organisationnelle et d'efficacité. Avec 90,32% du capital déjà détenu par Tarkett Participation, l'offre semble être un mouvement stratégique pour retirer la société de la cote et poursuivre sa stratégie sans les contraintes réglementaires liées à la cotation.
Le chiffre d'affaires consolidé de Tarkett, s'élevant à 3.331,9 millions d'euros, indique une solidité financière, et le prix proposé montre que l'entreprise valorise ses actions à un niveau supérieur à celui du marché. Les actionnaires minoritaires auront ainsi l'opportunité de liquider leurs actions à un prix attractif, ce qui pourrait être perçu comme une mesure favorable dans un contexte de liquidité limitée sur le marché.
Le calendrier de l'offre, avec un dépôt prévu pour le 18 mars 2025 et une ouverture de l'OPR le 10 avril 2025, montre que la société avance rapidement vers ce retrait. Le soutien d'une évaluation indépendante renforce également la légitimité de cette démarche.
Dans l'ensemble, cette annonce est un signe positif pour la société, car elle permet de se concentrer sur sa stratégie à long terme sans les pressions du marché boursier. En conséquence, la tonalité de cette information est clairement positive pour la santé de Tarkett et son impact potentiel sur le cours de bourse.