FSDV : Signature d'un traité d'apport pour renforcer son activité immobilière
FAYENCERIES DE SARREGUEMINES, DIGON & VITRY LE FRANCOIS (Euronext Paris - FR0000031973 - FAYE) a récemment annoncé la signature d'un traité d'apport avec Monsieur Louis RAME et Monsieur Nicolas RAME, portant sur l'apport de 179.998 actions de la société OPUPELUS, représentant 89,999% du capital et des droits de vote de cette dernière. Ce projet d'apport, révélé dans un communiqué précédent le 23 avril 2025, vise à redéployer les activités de FSDV et à préparer la cotation du Groupe BMG, contrôlé par OPUPELUS, sur Euronext.
Le traitement de cet apport est soumis aux dispositions de l'article L. 225-147 du Code de commerce. La valeur retenue pour les actions OPUPELUS s'élève à 250 millions d'euros, déterminée selon les normes IFRS et après application d'une décote de 15% sur les titres OPUPELUS. En parallèle, la valeur unitaire des actions FSDV a été fixée à 17,50 euros, offrant une prime de 23% par rapport au dernier cours de clôture avant l'annonce de l'opération.
Dans le cadre de cet apport, FSDV émettra 14.285.668 actions nouvelles d'une valeur nominale de 15,50 euros chacune, entraînant une parité d'environ 79,36571 Actions Nouvelles pour chaque action OPUPELUS apportée. Ces actions seront cotées sur le même compartiment que les actions existantes de FSDV sur Euronext Paris.
Suite à l'apport, FSDV détiendra 89,999% du capital d'OPUPELUS, tandis que les apporteurs auront chacun 49,48% des droits de vote théoriques de FSDV. Notons que les apporteurs agissent de concert, détenant ensemble 98,96% des droits de vote de FSDV.
La réalisation de cette opération dépend de plusieurs conditions suspensives, notamment l'approbation par l'assemblée générale mixte de FSDV prévue pour le 30 juin 2025. Les actionnaires pourront consulter les documents relatifs à cette opération sur le site internet de la société.
A propos de FSDV
FSDV est une holding ayant historiquement exercé dans différents secteurs de la céramique traditionnelle. Aujourd'hui, son activité se concentre sur la gestion de ses actifs, principalement immobiliers.
A propos du Groupe BMG
Le Groupe BMG se spécialise dans les solutions immobilières durables et intégrées, englobant la foncière, les espaces de coworking et la construction hors-site.
Analyse de l'actualité :
FSDV a récemment annoncé la signature d'un traité d'apport qui pourrait avoir un impact significatif sur son activité immobilière. En apportant 179.998 actions de la société OPUPELUS, représentant 89,999% du capital de cette dernière, FSDV se positionne pour redéployer ses activités et préparer la cotation du Groupe BMG sur Euronext. Cette opération est valorisée à 250 millions d'euros, ce qui témoigne d'une évaluation solide malgré une décote de 15% sur les titres OPUPELUS.
La prime de 23% offerte par rapport au dernier cours de clôture des actions FSDV indique que le marché perçoit cette opération comme favorable. L'émission de 14.285.668 actions nouvelles pourrait diluer temporairement la valeur des actions existantes, mais elle vise à renforcer la structure financière de FSDV à long terme.
Enfin, l'assemblée générale mixte prévue pour le 30 juin 2025 pour approuver cette opération représente une étape clé. Si les actionnaires soutiennent cette démarche, cela pourrait renforcer la confiance dans la direction stratégique de FSDV. Dans l'ensemble, cette annonce est positive et pourrait entraîner une appréciation du cours de bourse à moyen terme.