Air France-KLM réussit son émission d'obligations hybrides de 500 millions d'euros

Paris, le 15 mai 2025

Air France-KLM a annoncé le succès de son émission d'obligations hybrides d'un montant de 500 millions d'euros. Ces obligations, qui offrent un coupon fixe annuel de 5,75% et un rendement de 5,875% jusqu'à la première date de reset, sont classées comme des instruments perpétuels et subordonnés de dernier rang. Elles ont reçu une notation de BB par Fitch et de B+ par S&P, tout en étant comptabilisées à hauteur de 50% en fonds propres selon ces deux agences de notation.

L'émission a suscité un intérêt considérable sur le marché, avec un carnet d'ordres dépassant 1,75 milliard d'euros, ce qui représente un taux de sursouscription impressionnant de 3,5 fois. Ce succès témoigne de la confiance des investisseurs dans la stratégie d'Air France-KLM et dans la solidité de son profil de crédit. La notation de crédit émetteur d'Air France-KLM a également été confirmée par Fitch à BBB- et par S&P à BB+, avec une perspective stable.

Les fonds levés grâce à cette émission seront destinés aux besoins de financement généraux de la Société, y compris le refinancement potentiel d'instruments subordonnés existants. Cette opération vise à simplifier le bilan du Groupe, optimiser le coût de financement et maintenir une flexibilité financière essentielle pour ses futures opérations.

Enfin, l'admission de ces obligations hybrides à la cotation sera demandée auprès d'Euronext Paris, renforçant ainsi la position d'Air France-KLM sur les marchés financiers.

Pour plus d'informations, les investisseurs peuvent contacter les relations investisseurs de la Société :
Michiel Klinkers - [email protected]
Marouane Mami - [email protected]
Site Web : www.airfranceklm.com